Trumpa santrauka
YMYL atsakomybės atskleidimas. Šis straipsnis remiasi Sodros, LR Socialinės apsaugos ministerijos ir Lietuvos banko publikacijomis. Tai nėra individualus investicinis ar mokesčių patarimas. Straipsnyje nepateikiamos konkrečios fondų rekomendacijos. Dėl konkrečių sprendimų konsultuokitės su pensijos fondo valdytoju arba licencijuotu finansų patarėju; dėl GPM klausimų – su buhalteriu arba VMI per Mano VMI portalą.
2026 m. svarbiausias pokytis
Automatinio įtraukimo panaikimas
Iki 2025 m.:
- Dirbantys 1980+ m. gimimo asmenys buvo automatiškai įtraukiami į II pakopą
- Įmokos pradėjo eiti į pensijų fondą iš atlyginimo
- Galėjo pasitraukti per 4 mėn. (su Sodros forma)
Nuo 2026-01-01:
- Automatinio įtraukimo nebėra
- Gyventojai gauna kvietimus iš Sodros savanoriškai kaupti
- Norintys kaupti – aktyviai pasirenka fondą ir užpildo formas
- Esami II pakopos kaupėjai – tęsia toliau (nepasikeitė)
Reikšmė
Šis pokytis atspindi politikų vertinimą, kad II pakopa – savanoriška investavimo galimybė, ne privaloma valstybinė schema. Praktinis poveikis:
- Naujiems dirbantiesiems – reikia patiems apsispręsti dėl II pakopos
- Esamiems kaupėjams – jų veikloje pokyčių nėra
- Pasitraukimo terminas: anksčiau buvo 4 mėn., dabar tiesiog veikia principas „savanoriškai pradėk arba ne”.
II pakopos veikimas
Įmokos struktūra 2026 m.
Asmens įmoka: 3% nuo priskaičiuoto darbo užmokesčio.
Galima pasirinkti didesnę įmoką (pvz., 5% ar 7%) – tai padidina kaupiamą sumą, bet valstybės parama lieka 1,5% (jokio papildomo).
Valstybės parama 2026 m.: 1,5 % nuo užpraėjusių metų VDU = 33.49 EUR/mėn.
Pavyzdys (2026 m.):
- Darbo užmokestis 2 000 EUR/mėn (atlyginimas po mokesčių)
- Asmens įmoka: 60 EUR/mėn (3% × 2 000)
- Valstybės įmoka: 33.49 EUR/mėn (fiksuota 2026 m.)
- Bendrai kaupiama: 93,49 EUR/mėn = 1 121,88 EUR/metus
Kaip pinigai juda
- Atlyginimas – jūsų darbdavys perveda atlyginimą po Sodros įmokų
- Sodra atskaitė 3% nuo bruto darbo užmokesčio kaip II pakopos įmoka
- Sodra perveda šią sumą + valstybės 33.49 EUR/mėn į jūsų pasirinktą pensijos fondą
- Pensijos fondas investuoja šią sumą tarptautinėse rinkose pagal jūsų pasirinktą strategijos pakopą
- Sukaupta suma auga be metinio LT GPM (atidedama iki išmokėjimo)
Valdytojo pasirinkimas
LT II pakopos valdytojai 2026 m. (pagrindiniai):
- Swedbank Investicijų valdymas
- SEB Investicijų valdymas
- Luminor Pensions
- INVL Asset Management
- Allianz Lietuva (per gyvybės draudimo subjektą)
Šis vadovas nepateikia konkrečių fondų rekomendacijų. Pasirinkimo kriterijai:
- Valdymo mokesčiai (žemiausi – apie 0,5 % per metus, aukščiausi – 1,5 % per metus)
- Investavimo strategijos pakopa (konservatyvi / subalansuota / aktyvi)
- Istorinė grąža per 5-10 metų periodą
- Klientų aptarnavimas ir mobilios programėlės kokybė
Strategijos pakopos
Dauguma valdytojų siūlo 3-4 pakopas pagal rizikos profilį:
| Pakopa | Akcijų svoris | Tinkamiausia |
|---|---|---|
| Konservatyvi | 20-30% | Vyresniems (60+ m.) |
| Subalansuota | 50% | Vidutinio amžiaus (45-60 m.) |
| Aktyvi | 70-80% | Jaunesniems (25-45 m.) |
| Akcijų pakopa | 90-100% | Jaunesniems su aukšta tolerancija |
Gyvenimo ciklo investavimo strategija („glide path”) – kai kurie valdytojai automatiškai keičia strategiją pagal jūsų amžių (iš aktyvios → subalansuotą → konservatyvią artėjant pensijai).
Praktinis sprendimas – II pakopa ar ne?
Kada II pakopa prasminga
- Jaunesni dirbantieji (iki 50 m.)
- Stabilus darbo užmokestis (3% nuo atlyginimo – reali įmoka)
- Norite gauti papildomą valstybės paramą (33.49 EUR/mėn 2026)
- Diversifikacija pensijos kaupimo strategijai
Kada galima vengti
- Vyresniems su trumpais kaupimo metais (mažiau nei 10 m. iki pensijos)
- Esant žemam darbo užmokesčiui (1,5 % valstybės parama gali būti reikšmingesnė nei 3 % asmens įmoka)
- Norintys pilnos investavimo kontrolės (II pakopa – per fondą, ne tiesioginės akcijos)
Praktinis pavyzdys (30 metų laikotarpis)
35 metų dirbantysis su 2 000 EUR atlyginimu prisijungia prie II pakopos ir pasirenka aktyvią strategiją:
- Mėnesinė įmoka: 60 + 33,49 = 93,49 EUR
- 30 metų: 33 656 EUR įmokos (be augimo)
- Su istorine 7% per metus grąža: ~108 000 EUR pensijos sąskaitoje
- Po 65 m. – anuiteto formos pajamos arba dalinis išėmimas
Pasitraukimas iš II pakopos
Sąlygos
Galite pasitraukti, bet su sąlygomis:
- Sukaupta jūsų asmeninė įmokų suma grąžinama (3% įmokos)
- Valstybės įmokos (1,5%) grąžinamos į I pakopą – I pakopos pensija po pasitraukimo bus didesnė
- Investicinis augimas (pelnas) – dažniausiai dalis grąžinama, dalis lieka
Procedūra
- Susisiekti su Sodra (per Mano Sodra portalą)
- Užpildyti pasitraukimo formą
- Sodra apskaičiuoja sumas pagal jūsų II pakopos sąskaitos būseną
- Pinigai pervedami į jūsų banko sąskaitą per 30-60 d.
Praktinis pavyzdys
II pakopos sąskaita 50 000 EUR (10 metų kaupimo). Pasitraukimas:
- Asmens 3% įmokų istoriškai: ~30 000 EUR (grąžinama jums)
- Valstybės 1,5% įmokos: ~15 000 EUR (į I pakopą)
- Investicinis augimas: 5 000 EUR (proporcingai padalinama)
Tai kompleksinis sprendimas – konsultuokitės su pensijos fondo valdytoju ir Sodros specialistu prieš pasitraukdami.
Pensijos išmokėjimas po 65 m.
Anuiteto forma (gyvenimo trukmės pensija)
Standartinis variantas:
- Sukaupta II pakopos suma konvertuojama į anuitetą (gyvenimo trukmės periodinę pensiją)
- Mokama mėnesiniais mokėjimais iki gyvenimo pabaigos
- Apmokestinama pagal įprastą pakopinį GPM tarifą (kaip pajamos)
Vienkartinis dalinis išėmimas
Galimi dalinai išėmimai:
- Pagal pensijos fondo taisykles
- Vienu metu didelis išėmimas – didelis GPM mokestis (suma patenka į aukštesnio tarifo ribas)
- Praktiškai – išima dalimis per kelis metus mažesnėmis sumomis
Anuiteto vs vienkartinis
| Aspektas | Anuitetas | Vienkartinis |
|---|---|---|
| Stabilumas | Aukštas (gyvenimo trukmės) | Žemas (priklauso nuo investavimo) |
| Mokesčiai | Pakopiniai kasmet | Vienkartinis didelis (jei daug) |
| Likvidumas | Žemas (fiksuotos išmokos) | Aukštas |
| Paveldėjimas | Ribotas (kai kurie anuiteto tipai paveldimi – tiesa, paveldima mažesnė išmoka) | Pilnas (likę pinigai – paveldėtojams) |
Konsultuokitės su pensijos valdytoju dėl tinkamiausio varianto pagal jūsų situaciją.
Paveldėjimas
Sukaupti pinigai paveldimi
Skirtingai nuo I pakopos (Sodros, kuri veikia kaip PAYG sistema – Pay-As-You-Go – ir yra nepaveldima), II pakopa – paveldima:
- Mirtis iki 60 m. – sukauptos sumos pereina paveldėtojams
- Mirtis po 60 m. – priklauso nuo išmokėjimo struktūros (anuiteto / vienkartinis)
- Anuiteto atveju – kai kurie anuiteto tipai paveldimi (tiesa, paveldima mažesnė išmoka)
Reikšmė šeimoms
II pakopa finansiškai paveldima, kitaip nei I pakopa, kuri nepaveldima. Tai svarbus argumentas dėl II pakopos pasirinkimo, ypač jaunesniems su šeima.
Dažnos klaidos
1. Automatinio įtraukimo prielaida 2026 m.
Klaida. „Aš jau įtrauktas į II pakopą – automatiškai.” Nuo 2026 m. – automatinio įtraukimo nebėra. Reikia aktyvaus pasirinkimo.
Sprendimas: patikrinkite per Mano Sodra portalą – ar jūs II pakopos kaupėjas?
2. Per žemos pakopos jaunesniems
35 metų amžiaus pasirinkti konservatyvią pakopą (20% akcijų) – per ilgą laikotarpį galimas grąžos praradimas lyginant su aktyvia pakopa (70-80% akcijų).
Sprendimas: gyvenimo ciklo investavimo strategija – aktyvi jaunesniems, perėjimas į konservatyvią su amžiumi.
3. Valdymo mokesčių nepalyginimas
Pasirinkti pirmąjį siūlomą fondą be palyginimo – galimas 0,5-1,0% per metus aukštesnis mokestis lyginant su konkurentais.
Sprendimas: palyginti valdymo mokesčius tarp 5+ valdytojų prieš pasirenkant.
4. Pasitraukimo skubotas sprendimas
II pakopos pasitraukimas reikalauja kompleksinio supratimo – sukauptų pinigų grąžinimas, valstybės paramos perdavimas į I pakopą, investicinio augimo paskirstymas.
Sprendimas: konsultacija su pensijos fondo valdytoju + Sodros specialistu prieš pasitraukimą.
5. III pakopa kaip “II pakopa pakeitimas”
II pakopa ir III pakopa – nėra pakeičiamosios. Skirtingos taisyklės, skirtingos lengvatos, skirtingos atsiėmimo sąlygos.
Sprendimas: suprasti abu – III pakopa straipsnyje atskirai.
Apibendrinimas
II pakopa LT 2026 m.:
- Savanoriška kaupiamoji pensija privačiame fonde
- 3% asmens + 1,5% valstybės įmokų struktūra
- 2026 m. – automatinio įtraukimo nebėra (svarbus pokytis)
- 65 metų pensijos amžius, anuiteto forma arba dalinis išėmimas
- Sukauptos sumos paveldimos (skirtingai nuo I pakopos)
- Tinka jaunesniems su 20+ metų laikotarpiu
Susiję vadovai: